广发货币：2008年半年度报告摘要

基金简称：广发货币 基金代码：270004

广发货币市场基金2008年半年度报告摘要

基金管理人：广发基金管理有限公司
基金托管人：中国工商银行股份有限公司
时间：二〇〇八年八月二十五日
重要提示
本基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。本半年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。
本基金托管人--中国工商银行股份有限公司根据《广发货币市场基金基金合同》（以下简称"本基金合同"）规定，于2008年8月18日复核了本报告中的财务指标、净值表现、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
本基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
本半年度报告摘要摘自半年度报告正文，投资者欲了解详细内容，应阅读半年度报告正文。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。
本报告中的财务会计报告未经审计。
目 录

重要提示 2
一、基金简介 4
二、主要财务指标和基金净值表现 6
三、管理人报告 7
四、托管人报告 9
五、财务会计报告 9
六、投资组合报告 23
七、基金份额持有人户数、持有人结构 26
八、基金份额变动情况 26
九、重大事件揭示 27
一、基金简介
（一）基金产品概况
基金名称：广发货币市场基金（以下简称"本基金"）
基金简称：广发货币
交易代码：270004
基金运作方式：契约型开放式
基金合同生效日：2005年5月20日
报告期末基金份额：2,076,242,445.52份
投资目标：在保持低风险与资产流动性的基础上，追求稳定的当期收益。
投资策略：
决策依据：以《基金法》、《货币市场基金管理暂行规定》、本基金合同等有关法律法规为决策依据，并以维护基金份额持有人利益作为最高准则。
投资管理的方法和标准：稳健的主动投资是本基金投资策略的总体特征。主动是相对被动投资而言，强调通过基金管理人主动管理为投资人控制风险和创造稳定收益。稳健是强调主动投资必须重视控制风险，要兼顾基金资产的流动性、安全性和收益性的目标。
具体而言，投资策略以自上而下为主，兼顾自下而上的方式。其中，自上而下是指基金管理人通过定量与定性相结合的综合分析，对利率尤其是短期利率的变化趋势进行预测，在科学、合理的短期利率预测的基础上决定本基金组合的期限结构和品种结构，构建稳健的投资组合。自下而上是指要重视具体投资对象的价值分析，同时针对市场分割及定价机制暂时失灵带来的投资机会，进行相应的套利操作，增加投资收益。具体策略如下：
1.利率预测
2.期限配置策略
3.品种配置策略
4.挖掘套利投资机会
投资禁止：本基金不投资于以下金融工具：
1.股票；
2.可转换债券；
3.剩余期限超过三百九十七天的债券；
4.信用等级在AAA级以下的企业债券；
5.中国证监会、中国人民银行禁止投资的其他金融工具。
业绩比较基准：一年期银行定期存款的税后利率：（1－利息税率）×一年期银行定期储蓄存款利率。
风险收益特征：本基金具有高安全性、高流动性和稳定的收益，力争获取稳定的超过同期银行定期存款利率（税后）的收益率。
（二）基金管理人及注册登记机构
名称：广发基金管理有限公司
注册地址：广东省珠海市凤凰北路19号农行商业大厦1208室
办公地址：广州市海珠区琶洲大道东1号保利国际广场南塔31-33楼
邮政编码：510308
法定代表人：马庆泉
信息披露负责人：段西军
联系电话：020-89899117
传真：020-89899158
电子邮箱：dxj@gffunds.com.cn
　　（三）基金托管人
名称：中国工商银行股份有限公司
注册及办公地址：北京市西城区复兴门内大街55号
邮政编码：100032
法定代表人：姜建清
信息披露负责人：蒋松云
联系电话：010-66106912
传真：010-66106904
电子邮箱：custody@icbc.com.cn
（四）本基金选定的信息披露报纸：中国证券报、证券日报
投资者可以登陆本基金管理人互联网网址：http://www.gffunds.com.cn查阅本基金半年度报告正文，也可以到本基金管理人和托管人的办公地点查阅本基金半年度报告。

二、主要财务指标和基金净值表现
（一）主要财务指标

单位:人民币元
财 务 指 标 2008.1.1-2008.6.30
1.基金本期利润
23,696,798.35
2.期末基金资产净值

2,076,242,445.52
3.期末基金份额净值
1.0000
4.本期净值收益率 1.3928%
5.累计净值收益率 7.8226%

注：1.本基金基金合同于2005年5月20生效。
2.本基金收益分配按月结转份额。

（二）基金净值表现
1.基金收益率与同期业绩基准收益率比较表
阶段 基金收益率（1） 本期收益率标准差
（2） 业绩比较
基准收益
率（3） 业绩比较基准收益率标准差（4） （1）-（3） （2）-（4）
过去1个月 0.2496% 0.0054% 0.3278% 0.0000% -0.0782% 0.0054%
过去3个月 0.6897% 0.0032% 0.9942% 0.0000% -0.3045% 0.0032%
过去6个月 1.3928% 0.0041% 1.9884% 0.0000% -0.5956% 0.0041%
过去1年 3.7134% 0.0081% 3.6861% 0.0013% 0.0273% 0.0068%
过去3年 7.5879％ 0.0057％ 7.5607％ 0.0272％ 0.0223％ 0.0033％
自基金合同
生效起至今 7.8226% 0.0056% 7.7678% 0.0024% 0.0548% 0.0032%
注：本基金收益分配按月结转份额
2.基金收益率与1年期银行定期存款收益率（税后）的走势比较图

注：本基金基金合同生效日为2005年5月20日，图示时间段为2005年5月20日至2008年6月30日。


三、管理人报告
（一）基金管理人概况
本基金管理人由广发证券股份有限公司、烽火通信科技股份有限公司、香江投资有限公司、广州科技风险投资有限公司、广东康美药业股份有限公司五家股东单位出资成立，经中国证监会证监基金字[2003]91号文批准于2003年8月5日成立，目前实收资本为1.2亿元人民币。
本基金管理人在董事会下设合规及风险管理委员会、薪酬与资格审查委员会、战略规划委员会三个专业委员会。公司下设投资决策委员会、风险控制委员会和17个部门：投资管理部、研究发展部、市场拓展部、机构理财部、规划发展部、监察稽核部、综合管理部、财务部、人力资源部、信息技术部、注册登记部、中央交易部、基金会计部、金融工程部、国际业务部、机构投资部、固定收益部。此外，还设立了北京分公司、广州分公司和上海分公司。
截至2008年6月30日，本基金管理人管理八只开放式基金---广发聚富证券投资基金、广发稳健增长证券投资基金、广发小盘成长证券投资基金、广发货币市场基金、广发聚丰股票型证券投资基金、广发策略优选混合型证券投资基金、广发大盘成长混合型证券投资基金、广发增强债券型证券投资基金，管理资产规模为824.54亿元。
（二）基金经理情况：
谢军，男，金融学硕士，持特许金融分析师状（CFA），5年基金业从业经历，2003年7月至2006年9月先后任广发基金管理有限公司研究发展部产品设计人员、企业年金和债券研究员，2006年9月起任本基金基金经理。2008年3月27日起任广发增强债券基金基金经理，2008年4月17日起任广发基金管理有限公司固定收益部总经理助理。
（三）基金运作合规性声明
本报告期内，本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》及其配套法规、《广发货币市场基金基金合同》和其他有关法律法规的规定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金持有人谋求最大利益。本报告期内，基金运作合法合规，无损害基金持有人利益的行为，基金的投资管理符合有关法规及基金合同的规定。
（四）公平交易制度执行情况
本报期内，本基金管理人在投资管理活动中公平对待不同投资组合，未发生可能导致不公平交易和利益输送的异常交易。截至本报告期末，本基金管理人管理的投资组合全部为开放式基金，其中股票型基金2只、混合型基金4只、货币市场基金1只、债券型基金1只。本基金管理人未管理与本基金投资风格相似的其他基金。
（五）基金运作及市场情况回顾与展望
1.市场回顾及运作分析
2008 年上半年宏观经济形势总体表现为：国民经济继续保持平稳快速发展，总体形势良好。当前宏观经济调控的主要焦点在于处理好防止经济过度下滑和通胀压力攀升的矛盾。宏观经济下滑已经成为市场共识，分歧在下滑周期有多长或程度有多深。市场分歧较大的是对本轮明显偏高的通胀成因以及由此引申的政策手段。一种流行的或主流的观点认为，本轮通胀是全球化惹的货，由国内单方面紧缩一是用处不大，二是坏处多多。基金管理人认为，在各种理论中，通货膨胀用货币现象来解释的可信度以及针对性都最好。全球化改变了一国经济运行的某些特点，但并没有充分证据表明传统的国内货币政策对国内经济要素调控失效。大宗商品价格上涨跟物价持续全面上涨不是一件事情，关键在于恰当的货币政策来切断两者之间的关系。目前流行的抗通胀的主张可能导致的一个最坏结果是，当他国已经从滞胀中摆脱出来步入新的发展周期，而采取姑息通胀的货币政策的国家仍然在低增长（高失业）和高通胀中挣扎，一如70年代中期以后的美国。短期的周期循环并不可怕也是必然的，可怕的是失去长期的发展时机。让我们回顾一下大师弗里德曼货币政策观点的核心，货币政策要适应经济正常增长水平，而不是刺激或者过度抑制。基金管理人认为，如果中国经济在未来能脱离现在的发展困境而成功转型，最有可能在通胀温和，货币政策适应性增长的环境，一个简单衡量的方式就是，微观经济主体感觉不到货币政策的存在就是最好的货币政策。否则，转型可能仍然只是一种美好的愿望。
上半年，央行提高法定存款准备金率到17.5%，存贷款和央票招标利率都未变化，但债券市场尤其是中长期债券市场在猜测保经济和抗通胀道路选择中惶惶不安，经历了两个较大的波段后又几乎回到原点。
上半年，我们根据上述判断，适当调整货币基金的久期到略为偏多的位置，信用产品提高到30％比例，总体收益保持了平稳。
2.市场展望和策略
预期在08 年下半年，短期内货币政策会保持平稳，中期取决于经济下滑状况和通胀上升压力之间的矛盾变化。本轮通胀数据在2月份达到高点后逐步下行，但考虑到我国当前货币供应量仍然维持在17-18%的高台阶以及官方利率维持不变，未来一段时间内国内的通胀压力应该还在累积，债市收益率普遍也因此普遍处于负利率状态，二者继续背离。上半年，由信贷管制导致的信贷市场隔裂、中小企业贷款困难、资本市场泡沫破灭在一定程度上也达到了紧缩作用，但对微观经济主体的压力其实远高于正常市场紧缩下的加息政策。考虑到政府保增长的态度，大幅度动用加息手段短期内概率很小。短期内债券市场压力较小，在相对宽松资金面和政策面下，收益率有可能平稳下滑。中期则要观察通胀压力，如果外围环境较好则相对比较平稳，如果价格负面冲击又继续发生，有诱发通胀压力爆发的可能。
届时，我们将继续遵循货币基金流动性管理的规律，根据上半年操作策略灵活调整，紧密跟踪宏观基本面和货币政策变化，逐渐将偏多的久期调整到中性，降低信用产品的配置，关注市场各品种利率和流动性变化趋势，把握市场套利机会，优化组合结构，在控制风险的基础上进一步提高收益率。

四、托管人报告
2008年上半年，本托管人在对广发货币市场基金的托管过程中，严格遵守《证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同，不存在任何损害基金份额持有人利益的行为，完全尽职尽责地履行了应尽的义务。
2008年上半年，广发货币市场基金的管理人--广发基金管理有限公司在广发货币市场基金的投资运作、每万份基金净收益和7日年化收益率、基金收益分配、基金费用开支等问题上，不存在任何损害基金份额持有人利益的行为，在所有重要方面的运作严格按照有关法律法规、基金合同的规定进行。
本托管人依法对广发基金管理有限公司在2008年上半年所编制和披露的广发货币市场基金半年度报告中财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容进行了核查，以上内容真实、准确和完整。

中国工商银行股份有限公司资产托管部
2008年8月18日
五、财务会计报告
（一）基金会计报表

资产负债表
（2008年6月30日）
金额单位：人民币元
资 产 2008-6-30 2007-12-31
资 产 ：
银行存款 2,429,240.42 120,264,101.76
结算备付金 1,750,000.00 17,902,727.27
存出保证金 - -
交易性金融资产 1,446,025,286.61 1,198,435,845.58
其中：股票投资 - -
债券投资 1,446,025,286.61 1,198,435,845.58
资产支持证券投资 - -
基金投资 - -
衍生金融资产 - -
买入返售金融资产 580,201,350.30 400,078,940.12
应收证券清算款 - -
应收利息 8,933,904.35 8,503,929.29
应收股利 - -
应收申购款 40,607,513.33 4,700
其他资产 - -
资产合计： 2,079,947,295.01 1,745,190,244.02
负债和所有者权益
负债： -
短期借款 - -
交易性金融负债 - -
衍生金融负债 - -
卖出回购金融资产款 - -
应付证券清算款 - -
应付赎回款 - -
应付管理人报酬 568,646.95 483,923.85
应付托管费 172,317.27 146,643.6
应付销售服务费 430,793.15 366,608.98
应付交易费用 36,291.20 12,974.78
应付税费 - -
应付利息 - -
应付利润 2,343,011.76 1,888,389.78
其他负债 153,789.16 104,500
负债合计 3,704,849.49 3,003,040.99
所有者权益：
实收基金 2,076,242,445.52 1,742,187,203.03
未分配利润 - -
所有者权益合计 2,076,242,445.52 1,742,187,203.03
负债与持有人权益总计： 2,079,947,295.01 1,745,190,244.02



利润表
（2008年1月1日至2008年6月30日期间）
金额单位：人民币元
项目 2008.1.1-6.30 2007.1.1-6.30
一、收入 30,252,801.14 15,966,310.05
1．利息收入 28,972,144.58 15,888,524.43
其中：存款利息收入 831,997.67 1,851,512.81
债券利息收入 20,147,858.84 10,541,017.21
资产支持证券利息收入 -
买入返售金融资产收入 7,992,288.07 3,495,994.41
2．投资收益（损失以"-"填列） 1,280,656.56 77,785.62
其中：股票投资收益 - -
债券投资收益 1,280,656.56 77,785.62
资产支持证券投资收益 - -
基金投资收益 - -
衍生工具收益 - -
股利收益 - -
3．公允价值变动损益（损失以"-"填列） - -
4．其他收入（损失以"-"填列） - -
二、费用 6,556,002.79 4,818,638.41
1．管理人报酬 2,861,792.44 1,847,636.26
2．托管费 867,209.74 559,889.80
3．销售服务费 2,168,024.72 1,399,724.41
4．交易费用 - -
5．利息支出 469,598.04 860,900.48
其中：卖出回购金融资产支出 469,598.04 860,900.48
6．其他费用 189,377.85 150,487.46
三、 利润总额 23,696,798.35 11,147,671.64


所有者权益（基金净值）变动表
（2007年1月1日-2008年6月30日）
金额单位：人民币元
项 目 2008.1.1-6.30
　 实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益（基金净值） 1,742,187,203.03 - 1,742,187,203.03
二、本期经营活动产生的基金净值变动数（本期净利润） - 23,696,798.35 23,696,798.35
三、本期基金份额交易产生的基金净值变动数（减少以"-"号填列） 334,055,242.49 - 334,055,242.49
其中：1、基金申购款 8,899,141,077.64 - 8,899,141,077.64
2、基金赎回款 -8,565,085,835.15 - -8,565,085,835.15
四、本期向基金份额持有人分配利润产生的基金净值变动数 - -23,696,798.35 -23,696,798.35
五、期末所有者权益（基金净值） 2,076,242,445.52 - 2,076,242,445.52
　 2007.1.1-6.30
一、期初所有者权益（基金净值） 1,369,638,720.04 　 1,369,638,720.04
二、本期经营活动产生的基金净值变动数（本期净利润） 　 11,147,671.64 11,147,671.64
三、本期基金份额交易产生的基金净值变动数（减少以"-"号填列） -160,802,554.93 　 -160,802,554.93
其中：1、基金申购款 3,200,768,161.40 　 3,200,768,161.40
2、基金赎回款 -3,361,570,716.33 　 -3,361,570,716.33
四、本期向基金份额持有人分配利润产生的基金净值变动数 　 -11,147,671.64 -11,147,671.64
五、期末所有者权益（基金净值） 1,208,836,165.11 　 1,208,836,165.11

（二）会计报告书附注
1．主要会计政策和会计估计
（1）会计报表编制基础
本基金财务报表的编制以持续经营假设为基础，根据实际发生的交易和事项，按照企业会计准则、中国证券业协会颁布的中证协发[2007]56号《证券投资基金会计核算业务指引》、中国证券监督管理委员会颁布的《证券投资基金信息披露管理办法》、《证券投资基金信息披露内容与格式准则》第2号《年度报告的内容与格式》和《证券投资基金信息披露编报规则》第3号《会计报表附注的编制及披露》进行确认和计量，基于下述重要会计政策和会计估计进行财务报表编制。
（2）会计年度
以1月1日起至12月31日止为一个会计年度。
（3）记账本位币
以人民币为记账本位币。记帐单位为元。
（4）记帐基础和计价原则
以权责发生制为基础、以持续经营为前提进行会计确认、计量和报告，分期结算账目和编制财务报告。金融工具（除债券投资和待回购债券外）使用公允价值计量模式，债券投资和待回购债券采用摊余成本法计价，同时按公允价值进行估值监控。除此之外，所有报表项目均以历史成本计价。
（5）基金资产的估值方法
本基金主要金融资产是债券，债券使用以下方法估值：
采用摊余成本法，即计价对象以买入成本列示，按票面利率或商定利率并考虑其买入时的溢价与折价，在其剩余期限内按照实际利率法每日计提收益。本基金不采用市场利率和上市交易的债券和票据的市价计算基金资产净值。在有关法律法规允许交易所短期债券可以采用摊余成本法计价前，本基金暂不投资于交易所短期债券。
为了避免采用摊余成本法计算的基金资产净值与按市场利率和交易市价计算的基金资产净值发生重大偏离，从而对基金持有人的利益产生稀释和不公平的结果，基金管理人于每一计价日，采用估值技术，对基金持有的计价对象进行重新评估，即"影子定价"。当基金资产净值与影子定价的偏离达到或超过基金资产净值的0.5%时，或基金管理人认为发生了其他的重大偏离时，基金管理人与基金托管人商定后进行调整，使基金资产净值更能公允地反映基金资产价值。
如有确凿证据表明按上述方法进行计价不能客观反映其公允价值的，基金管理人可根据具体情况与基金托管人商定后，按最能反映公允价值的方法计价。
如有新增事项，按国家相关法律法规规定计价。
（6）证券投资的成本计价方法
买入银行间同业市场交易的债券，于交易日确认为债券投资。债券投资成本按交易日应支付的全部价款确认，其中取得时发生的相关交易费用计入初始确认金额，所包含债券起息日或上次除息日至购买日止的利息，作为应收利息单独核算，不构成债券投资成本。买入央行票据和零息债券无需单独核算应收利息。
卖出银行间同业市场交易的债券，于交易日确认为债券投资收益。出售债券的成本按移动加权平均法于交易日结转。
（7）金融资产和金融负债
A.金融资产和金融负债的分类
金融资产在初始确认时分为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产和应收款项两类。
金融负债在初始确认时分为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债及其他金融负债。
a交易性金融资产或金融负债：为了近期内出售而持有的金融资产或近期内回购而承担的金融负债；
b应收款项：在经营活动中形成的在活跃市场中没有报价、回收金额固定或可确定的应收取的款项。
B.金融工具的确认和后续计量
金融资产及金融负债初始确认时以公允价值计量。对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产或金融负债，相关交易费用直接计入当期损益。
本基金按照公允价值对金融资产进行后续计量，且不扣除将来处置该金融资产时可能发生的交易费用。但下列情况除外：
a应收款项，采用实际利率法按摊余成本进行计量；
b在活跃市场中没有报价且其公允价值不能可靠计量的权益工具投资，以及与该权益工具挂钩并须通过交付该权益工具结算的衍生金融资产，按照成本计量。
本基金采用实际利率法按摊余成本对金融负债进行后续计量。但下列情况除外：
a以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债按照公允价值计量；
b与在活跃市场中没有报价、公允价值不能可靠计量的权益工具挂钩并须通过交付该权益工具结算的衍生金融负债，按照成本计量。
C.金融工具公允价值的确定
金融工具公允价值如"附注2(5)基金资产的估值方法"所述确定。
D.金融资产转移的确认和计量
金融资产的转移，指将金融资产让与或交付给该金融资产发行方以外的另一方(转入方)。
本基金已将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方的，则终止确认该金融资产；本基金保留了金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，则不终止确认该金融资产。
本基金对于金融资产转移满足终止确认条件的，按照因转移而收到的对价与所转移金融资产的账面价值之间的差额计入当期损益。本基金对于金融资产转移不满足终止确认条件的，继续确认所转移金融资产，并将收到的对价确认为一项金融负债。
E.金融资产减值
资产负债表日，对以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产以外的金融资产(含单项金融资产或一组金融资产)的账面价值进行检查，有客观证据表明该金融资产发生减值的，确认减值损失，计提减值准备。
表明金融资产发生减值的客观证据，是指金融资产初始确认后实际发生的、对该金融资产的预计未来现金流量有影响，且能够对该影响进行可靠计量的事项。金融资产发生减值的客观证据，包括下列各项：
a发行方或债务人发生严重财务困难；
b债务人违反了合同条款，如偿付利息或本金发生违约或逾期等；
c债权人出于经济或法律等方面因素的考虑，对发生财务困难的债务人作出让步；
d债务人很可能倒闭或进行其他财务重组；
e因发行方发生重大财务困难，该金融资产无法在活跃市场继续交易；
f无法辨认一组金融资产中的某项资产的现金流量是否已经减少，但根据公开的数据对其进行总体评价后发现，该组金融资产自初始确认以来的预计未来现金流量确已减少且可计量，如该组金融资产的债务人支付能力逐步恶化，或债务人所在国家或地区失业率提高、担保物在其所在地区的价格明显下降、所处行业不景气等；
g债务人经营所处的技术、市场、经济或法律环境等发生重大不利变化，使权益工具投资人可能无法收回投资成本；
h权益工具投资的公允价值发生严重或非暂时性下跌；
i其他表明金融资产发生减值的客观证据。
（8）收入的确认和计量
银行间同业市场交易的债券投资收益于交易日确认。债券投资收益按应收取全部价款与其成本、应收利息和相关费用的差额确认。
债券利息收入按债券票面价值与票面利率计算的金额扣除由债券发行企业代扣代缴的个人所得税后的净额，并根据买入债券时溢价与折价的摊销数调整后的金额确认，在债券实际持有期内逐日计提。
存款利息收入按存款的本金与适用利率逐日计提。
定期存款利息收入按存款的本金与协议利率逐日计提。
买入返售金融资产收入按融出资金额及约定利率，在证券持有期内采用直线法逐日计提。
（9）费用的确认和计量
基金管理费按照前一日基金资产净值0.33%的年费率逐日计提；
基金托管费按照前一日基金资产净值0.1%的年费率逐日计提；
基金销售服务费按照前一日基金资产净值0.25%的年费率逐日计提；
卖出回购金融资产支出按融入资金额及约定利率，在回购期限内采用直线法逐日计提。
（10）基金的收益分配政策
基金收益分配方式为红利再投资，每日进行"每日分配、按月支付"；
基金收益根据每日基金收益公告，以每万份基金份额收益为基准，为投资者计算当日收益并分配，每月集中支付收益，投资者当日收益的精度为0.01元，第三位采用去尾方式，因去尾形成的余额进行再次分配；
基金根据每日收益情况，将当日收益全部分配，若当日净收益大于零时，为投资者记正收益；若当日净收益小于零时，为投资者记负收益；若当日净收益等于零时，当日投资者不记收益；
基金每日收益计算并分配时，以人民币元方式簿记，每月累计收益支付方式只采用红利再投资（即红利转基金份额）方式，投资者可通过赎回基金份额获得现金收益；若投资者在每月累计收益支付时，其累计收益恰好为负值，则将缩减投资者基金份额。若投资者全部赎回基金份额时，其收益将立即结清，若收益恰好为负值，则将从投资者赎回基金款中扣除；
T日申购的基金份额不享有当日分红权益，赎回的基金份额享有当日分红权益；
基金收益每月中旬集中支付一次，成立不满一个月不支付，每一基金份额享有同等分配权；
在不影响投资者利益情况下，基金管理人可酌情调整基金收益分配方式，此项调整不需要基金持有人大会决议通过。
（11）基金申购、赎回的确认
在收到基金投资人申购或赎回申请之日后，于下一个工作日内对该交易的有效性进行确认。
（12）实收基金
每份基金份额面值为1.00元。实收基金为对外发行的基金份额总额。由于申购、赎回引起的实收基金的变动分别于基金申购确认日、赎回确认日列示。
（13）.预提费用的摊销方法和摊销期限。
本基金的预提费用包括审计费用和信息披露费用。预提费用按直线法每日预提。
2．主要税项
（1）营业税、企业所得税
根据财政部、国家税务总局财税字[2002]128号文《关于开放式证券投资基金有关税收问题的通知》，以发行基金方式募集资金不属于营业税的征税范围，不征收营业税；根据财政部、国家税务总局财税字[2004]78号文《关于证券投资基金税收政策的通知》，自2004年1月1日起，基金管理人运用基金买卖股票、债券的差价收入，继续免征营业税和企业所得税。
（2）个人所得税
根据财政部、国家税务总局财税字[2002]128号文《关于开放式证券投资基金有关税收问题的通知》，对基金取得债券的利息收入，由债券发行企业在向基金支付上述收入时代扣代缴20%的个人所得税。
3．重大会计差错说明
本基金本报告期无重大会计差错。
4．主要关联交易及其关联方
（1）关联方关系
关联方名称 与本基金的关系
广发基金管理有限公司 基金发起人、基金管理人、注册登记与过户机构、直销机构
中国工商银行股份有限公司 基金托管人、代销机构
广发证券股份有限公司 基金管理人股东、代销机构
广发华福证券有限责任公司 基金管理人股东的子公司
广发期货经纪有限公司 基金管理人股东的子公司
广州科技风险投资有限公司 基金管理人股东
香江投资有限公司 基金管理人股东
烽火通信科技股份有限公司 基金管理人股东
广东康美药业股份有限公司 基金管理人股东
下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。
（2）通过关联方席位进行的交易
A.2008年1月1日-6月30日本基金通过关联方席位进行债券回购成交量：
关联方 债券回购交易量（元） 占总交易量比例
广发证券股份有限公司 5,178,300,000.00 100%

B.2007年1月1日-6月30日本基金通过关联方席位进行债券回购成交量：
关联方 债券回购交易量（元） 占总交易量比例
广发证券股份有限公司 2,249,100,000 100%

上述佣金按市场佣金率计算，佣金比率是公允的。
根据《证券研究服务协议》，本基金管理人从关联方获得证券研究综合服务。
（3）关联方报酬
A.基金管理人报酬
基金管理费按前一日的基金资产净值的0.33%的年费率计提。计算方法如下：
H=E×0.33%÷当年天数
H为每日应支付的基金管理费
E为前一日的基金资产净值
基金管理费每日计提，按月支付，由基金管理人向基金托管人发送基金管理费划付指令，基金托管人复核后于次月首两个工作日内从基金资产中一次性支付给基金管理人。若遇法定节假日、休息日等，支付日期顺延。本基金于本期应支付基金管理人管理费共计人民币2,861,792.44元，其中已支付基金管理人人民币2,293,145.49元，尚剩余人民币568,646.95元，2007年上半年计提管理人报酬共计人民币1,847,636.26元。
B.基金托管人报酬
基金托管费按前一日的基金资产净值的0.1%的年费率计提。计算方法如下：
H=E×0.1%÷当年天数
H为每日应支付的基金托管费
E为前一日的基金资产净值
基金托管费每日计提，按月支付。由基金管理人向基金托管人发送基金托管费划付指令，基金托管人复核后于次月首两个工作日内从基金资产中一次性支付给基金托管人。若遇法定节假日、休息日等，支付日期顺延。本基金于本期应支付基金托管人托管费共计人民币867,209.74元，其中已支付基金托管人人民币694,892.47元，尚余172,317.27元。2007年上半年计提托管人报酬共计人民币559,889.8元。
C.销售服务费
在通常情况下，本基金的销售服务费按前一日基金资产净值0.25%的年费率计算，计算方法如下：
H＝E×0.25%÷当年天数
H为每日应计提的销售服务费
E为前一日基金资产净值
销售服务费每日计算，每日计提，按月支付，由基金托管人于次月首两个工作日内从基金资产中一次性支付给销售机构，若遇法定节假日、休息日等，支付日期顺延。本基金于本期应支付销售服务费共计人民币2,168,024.72元，其中已支付销售机构人民币1,737,231.57元，尚余430,793.15元。2007年上半年度计提销售服务费共计人民币1,399,724.41元。
需支付给关联方的销售服务费如下：
单位：人民币元
关联方名称 2008年1月-6月 2007年1月-6月

广发基金管理有限公司 1,005,159.76 986,384.79
中国工商银行股份有限公司 754,995.35 286,412.65
广发证券股份有限公司 93,906.96 81,781.37
合计 1,854,062.07 1,354,578.81
（4）由关联方保管的银行存款余额及由此产生的利息收入
本基金的活期银行存款由基金托管人中国工商银行股份有限公司保管，并按银行间同业利率计息。基金托管人于2008年6月30日保管的银行存款余额为2,429,240.42元。本会计期间由基金托管人保管的银行存款产生的利息收入为447,304.62元。基金托管人于2007年6月30日保管的银行存款余额为281,823,393.43元。2006年度由基金托管人保管的银行存款产生的利息收入为270,295.57元。
（5）与关联方进行的银行间同业市场债券（含回购）交易
与基金托管人中国工商银行股份有限公司通过银行间同业市场进行的债券交易如下：
项 目 2008年上半年度债券交易量 2007年上半年度债券交易量
买卖债券结算金额 986,944,606.71 -
卖出回购证券协议金额 - -
卖出回购证券利息支出 - -
（6）关联方持有的基金份额
截至2008年6月30日止，本基金关联方持有本基金情况如下：
2008-6-30
关联方 基金份额 占基金总份额比例
广发期货经纪有限公司 382,453 0.02%
截至2007年6月30日止，本基金关联方持有本基金情况如下：
2007-6-30
关联方 基金份额 占基金总份额比例
广发证券股份有限公司 12.26 0.00%
广发期货经纪有限公司 367,761.89 0.03%
合 计 367,774.15 0.03%
5．流通转让受到限制的基金资产
本基金截至2008年6月30日止无流通转让受到限制的基金资产。
6．金融工具风险及管理
（1）风险管理政策和组织架构
本基金在日常经营活动中涉及的风险主要是利率风险、信用风险、流动性风险、市场风险及债券回购风险。本基金管理人制定了政策和程序来识别及分析这些风险，并设定适当的风险限额及内部控制流程，通过可靠的管理及信息系统持续监控上述各类风险。
本基金管理人奉行全面风险管理体系的建设，在董事会下设立合规及风险管理委员会，负责制定风险管理的宏观政策，审议通过风险控制的总体措施等；在管理层层面设立风险控制委员会，讨论和制定公司日常经营过程中风险防范和控制措施；在业务操作层面风险管理职责主要由监察稽核部负责，协调并与各部门合作完成运作风险管理以及进行投资风险分析与绩效评估。监察稽核部对公司总经理负责。
本基金管理人建立了以合规及风险管理委员会为核心的、由总经理和风险控制委员会、督察长、监察稽核部和相关业务部门构成的风险管理架构体系。
（2）本基金面临的风险情况及日常监控指标
本基金为货币市场基金，追求较低风险水平下的适度收益。因此在本基金的投资目标中，安全性占有重要的作用。尽管本基金的风险较低，但在持有期间，也可能因为利率风险导致收益波动从而没有固定收益的保障，出现亏损。本基金管理人认为，信用风险和利率风险是首要控制的两大风险。同时，由于开放式基金的申购赎回特性，投资者的流动性要求也较高。流动性风险的控制也是风险控制的重要环节。
A.本基金面临的风险情况
a.利率风险
因各种因素引起的短期市场资金供求变化将引起利率波动，这种波动将影响本基金持有的未到期债券的资本损益，并有可能带来不利的再投资风险，进而影响持有人的收益。
本基金可持有不同到期时间的债券产品，因此，对于本基金持有的剩余期限较长的债券来说，利率风险的影响是比较大的。本基金将保持组合合理的剩余期限结构，规避可能的相对较大损失。同时尽量提高对利率预测的准确性，减少利率风险和再投资风险。
b.信用风险
指由于债券发行人出现违约、无法支付到期本息，或由于债券发行人信用等级降低导致债券价格下降，将对基金资产造成损失。从整体看来，本基金主要投资品种信用等级都非常高。例如，国债、AAA级企业债，央行票据以及相关品种的回购，信用风险很低甚至为零。但是，随着短期资金市场的发展，本基金的可投资品种增加以后，可能会出现一定程度的信用风险。比如，商业票据可能出现企业拒绝支付的情况，这些潜在的风险会给投资者带来不利的影响。本基金将利用本公司所具有的行业和公司分析能力，采用国内外成熟的信用分析方法，对信用风险进行深入分析来控制信用风险。
c.流动性风险
本基金的流动性风险可以从两个角度来考察。一是本基金持有的资产的流动性状况。本基金可投资的金融品种信用较高，交易活跃，一般情况下，流动性风险较小。但在市场特殊情况下，也不排除由于流动性不足带来的交易成本上升的问题。二是由于各种情况导致基金发生巨额赎回。
本基金将通过对市场结构、市场冲击情况、主要资产流动性变化跟踪分析等多种方式对流动性进行定量定性分析，在进行组合优化时增加流动性约束条件，在不重大影响收益的前提下合理地控制资产的流动性风险。本基金还设置了针对巨额申购和赎回情况的条款限制，并通过短期回购、同业存款等流动性较好的资产的合理配置，管理相应的流动性风险。
d.债券回购风险
债券回购为提升整体基金组合收益提供了可能，但也存在一定的风险。债券回购的主要风险包括信用风险、投资风险及波动性加大的风险，其中，信用风险指回购交易中交易对手在回购到期时，不能偿还全部或部分证券或价款，造成基金净值损失的风险；投资风险是指在进行回购操作时，回购利率大于债券投资收益而导致的风险以及由于回购操作导致投资总量放大，致使整个组合风险放大的风险；而波动性加大的风险是指在进行回购操作时，在对基金组合收益进行放大的同时，也对基金组合的波动性(标准差)进行了放大，即基金组合的风险将会加大。回购比例越高，风险暴露程度也就越高，对基金净值造成损失的可能性也就越大。
B本基日常监控指标
a.合规性及资产组合比例指标
合规性及资产组合比例监控包括基金资产组合比例、债券回购融资情况和投资组合平均剩余期限等情况。一般情况下，货币市场基金财务杠杆的运用程度越高，期潜在的收益可能越高，但风险相应也越大。组合平均剩余期限越短，货币市场基金收益的利率敏感性越低，即利率风险相对越小。
b.VaR（在险价值）
VaR（在险价值）将作为本基金日常风险监管指标，是资产动态调整的重要依据。基金管理人将根据宏观经济、市场形势等方面的深入分析，由投资决策委员会根据市场运行情况和基金运行情况决定并调整投资组合的VaR控制目标，并由基金绩效评估与风险管理组负责具体计算与日常监控。当投资组合VaR达到控制目标的60%的时候，基金绩效评估与风险管理组向基金经理递交书面风险警示报告，并报投资决策委员会备案。当投资组合VaR达到控制目标的80%的时候，基金绩效评估与风险管理组向基金经理和投资决策委员会递交进一步的书面风险警示报告，除经投资决策委员会同意外，基金经理不得进一步提高风险资产的配置比例。
c.久期和修正久期
久期是债券支付的加权到期日，该指标用于衡量债券的利率敏感性。到期收益率越高,久期越小,债券的利率风险越小。
修正久期用来衡量市场利率的变化引起的债券价格变动的幅度。修正久期=久期/（1+到期收益率）
一般来讲，债券组合的久期越长，组合的净值波动幅度就越大，从而使承担的利率风险就越高。
d.凸性
凸性用来衡量当利率发生大幅度变化时，债券价格对利率变化的敏感性。凸性是对债券价格利率敏感性的二阶估计，是对债券久期利率敏感性的测量，凸性的作用在于可以弥补债券价格计算的误差，更准确地衡量债券价格对收益率变化的敏感程度。一般来讲，凸性对投资者是有利的，在其他情况相同时，投资者应当选择凸性更大的债券进行投资。
其中 为修正久期。
C.本报告期及本报告期末，本基金重点监控指标的数量
组合名称 市值（元） 麦克劳林久期 修正久期 凸性 剩余期限(年)
固定收益组合 1,446,025,286.61 0.420516 0.4028 0.6697 0.43

六、投资组合报告
（一）基金资产配置组合
资产组合 金额(元) 占基金总资产的比例(%)
债券投资 1,446,025,286.61 69.52%
买入返售证券 580,201,350.30 27.90%
其中：买断式回购的买入返售证券
-
-
银行存款和清算备付金合计 4,179,240.42 0.20%
其他资产 49,541,417.68 2.38%
合计 2,079,947,295.01 100.00%

（二）报告期债券回购融资情况

序
号 项 目 金额(元) 占基金资产净值的比例
(%)

1 报告期内债券回购融资余额 3,707,237,393.38 1.88%
其中：买断式回购融入的资金 - -
2 报告期末债券回购融资余额 - -
其中：买断式回购融入的资金 - -
（三）基金投资组合平均剩余期限

1．投资组合平均剩余期限基本情况
项 目 天 数
报告期末投资组合平均剩余期限 158
报告期内投资组合平均剩余期限最高值 160
报告期内投资组合平均剩余期限最低值 41

2．期末投资组合平均剩余期限期分布比例
序号 平均剩余期限 各期限资产占基金资产净值的比例 各期限负债占基金
资产净值的比例
1 30天内 33.94% -
　 其中：剩余存续期超过397天的浮动利率债 0.99% -
2 30天(含)－60天 2.41% -
3 60天(含)－90天 5.32% -
　 其中：剩余存续期超过397天的浮动利率债 3.39% -
4 90天(含)－180天 6.74% -
5 180天(含)－397天(含) 49.38% -
　 合计 97.79% -

（四）报告期末债券投资组合
1．按债券品种分类的债券投资组合
序号 债券品种 成本(元) 占基金资产净值的比例(%)
1 国家债券 - -
2 金融债券 170,199,785.25 8.20
其中：政策性金融债 170,199,785.25 8.20
3 央行票据 586,005,083.26 28.22
4 企业债券 689,820,418.10 33.22
5 其他 - -
合计 1,446,025,286.61 69.65
剩余存续期超过397天的浮动利率债券 90,834,493.35 4.37
2．基金投资前十名债券明细

序号 债券名称 债券数量 成本(元) 占基金资产净值的
比例(%)
自有投资 买断式回购
1 08央票13 1,200,000 - 117,285,636.77 5.65
2 08央票48 1,000,000 - 99,777,879.30 4.81
3 08央票16 1,000,000 - 97,540,356.33 4.70
4 08央票37 1,000,000 - 97,052,329.42 4.67
5 08央票61 1,000,000 - 96,463,742.73 4.65
6 08央票25 800,000 - 77,885,138.71 3.75
7 04国开20 700,000 - 70,301,316.83 3.39
8 08平煤CP01 600,000 - 60,224,441.28 2.90
9 08杭城建CP01 500,000 - 50,155,391.64 2.42
10 08沪水务CP01 500,000 - 50,096,366.78 2.41

（五）"影子定价"与"摊余成本法"确定的基金资产净值的偏离
项 目 偏离情况
报告期内偏离度的绝对值在0.5%(含)以上的次数 -
报告期内偏离度的绝对值在0.25%(含)-0.5%间的次数 -
报告期内偏离度的最高值 0.04%
报告期内偏离度的最低值 -0.06%
报告期内每个工作日偏离度的绝对值的简单平均值 0.03%

(六) 投资组合报告附注
1．基金计价方法说明：本基金采用"摊余成本法"计价，即计价对象以买入成本列示，按票面利率或商定利率并考虑其买入时的溢价与折价，在其剩余期限内平均摊销，每日计提收益。
2．本报告期内本基金持有剩余期限小于397天但剩余存续期超过397天的浮动利率债券，但不存在该类浮动利率债券的摊余成本超过当日基金资产净值的20%的情况。
3．本报告期内无需要说明的证券投资决策程序, 报告期内本基金投资的前十名证券的发行主体未被监管部门立案调查。
4．其他资产的构成
序号 其他资产 金额(元)
1 交易保证金 -
2 应收证券清算款 -
3 应收利息 8,933,904.35
4 应收申购款 40,607,513.33
5 其他应收款 -
6 待摊费用 -
7 其他 -0
合计 　 49,541,417.68


七、基金份额持有人户数、持有人结构
（一）报告期末基金持有人结构：
期末基金持有人户数 32,830
期末平均每户持有基金份额 63,242.23
期末机构投资者持有份额 898,080,711.07
期末机构投资者份额占总份额比例 43.26%
期末个人投资者持有份额 1,178,161,734.45
期末个人投资者份额占总份额比例 56.74%
（二）期末基金管理公司从业人员投资开放式基金的情况
项 目 期末持有本开放式基金份额的总量（份） 占本基金总份额的比例（％）
基金管理公司持有本基金的所有从业人员 21,000.00 0.001011%

八、基金份额变动情况
合同生效日基金总份额 2,636,630,865.77
期初余额 1,742,187,203.03
期内申购总份额 8,899,141,077.64
期内赎回总份额 8,565,085,835.15
期末余额 2,076,242,445.52

九、重大事件揭示

（一）本报告期内未召开基金份额持有人大会。
（二）本报告期内，基金管理人发生如下重大人事变动：
2008年3月9日，经广发基金管理有限公司2008年度股东会第一次会议审议通过，公司董事、监事发生以下变更：1)选举林传辉、翟美卿、戈俊为广发基金管理有限公司第二届董事会董事，同意李建绍辞去广发基金管理有限公司董事职务；2) 选举许冬瑾为广发基金管理有限公司第二届监事会监事，同意张永清辞去广发基金管理有限公司监事职务。
2008年6月6日，经广发基金管理有限公司2008年度股东会第四次会议审议通过：1) 选举马庆泉、林传辉、孙晓燕、戈俊、翟美卿、许冬瑾、罗海平、董茂云、姚海鑫为广发基金管理有限公司第三届董事会董事;2) 选举余利平、匡丽军为广发基金管理有限公司第三届监事会股东监事。经广发基金管理有限公司职工民主选举，推举刘文红为广发基金管理有限公司第三届监事会职工监事。
公司基金经理变动情况：1) 因个人原因，自2008年2月14日起，何震辞去广发策略优选基金的基金经理职务;2) 因工作需要，自2008年2月14日起，冯永欢担任广发策略优选基金的基金经理;3) 因工作需要，自2008年2月14日起，增聘许雪梅担任广发稳健增长基金基金经理，广发稳健增长基金由冯永欢和许雪梅共同管理。
基金托管人托管业务部门无重大人事变动。
（三）在本报告期内未发生涉及本基金管理人、基金财产及基金托管业务的诉讼事项。
（四）在本报告期内本基金的投资组合策略没有重大改变。
（五）本基金管理人于2008年1月16日在《中国证券报》、《证券时报》、《上海证券报》发布公告，本基金管理人已于2008年1月15日迁入新的地址办公：广州市海珠区琶洲大道东1号保利国际广场南塔31-33楼。
（六）本基金管理人于2008年1月16日在《中国证券报》、《证券时报》、《上海证券报》、《证券日报》发布公告，广发聚富开放式证券投资基金、广发稳健增长开放式证券投资基金、广发小盘成长股票型证券投资基金、广发聚丰股票型证券投资基金、广发策略优选混合型证券投资基金、广发货币市场基金和广发大盘成长混合型证券投资基金自2008年1月16日起新增平安银行为代销机构。
（七）本基金管理人于2008年1月22日在《中国证券报》、《证券时报》、《上海证券报》、《证券日报》发布公告，广发聚富开放式证券投资基金、广发稳健增长开放式证券投资基金、广发货币市场基金、广发聚丰股票型证券投资基金、广发策略优选混合型证券投资基金和广发大盘成长混合型证券投资基金自2008年1月23日起新增北京银行为代销机构。
（八）本基金管理人于2008年1月29日在《中国证券报》、《证券时报》、《上海证券报》、《证券日报》发布公告，从2008年1月29日起在德邦证券有限责任公司、华安证券有限责任公司、东吴证券有限责任公司和国联证券有限责任公司、东海证券有限责任公司正式推出"开放式基金定期定额投资业务",适用于本公司目前管理的广发聚富开放式证券投资基金、广发稳健增长开放式证券投资基金、广发聚丰股票型证券投资基金、广发策略优选混合型证券投资基金、广发小盘成长股票型证券投资基金、广发大盘成长混合型证券投资基金和广发货币市场基金。
（九）本基金管理人于2008年1月30日在《中国证券报》、《证券日报》发布公告，在春节假期前的两个工作日(即2月4日、2月5日)暂停办理本基金的申购业务（含定期定额投资业务），在春节长假前的三个工作日(即2月1日、2月4日、2月5日)暂停本基金作为转入方的基金转换业务，从2月13日开始恢复办理本基金正常的申购业务（含定期定额投资业务）和涉及本基金作为转入方的基金转换业务。
（十）本基金管理人于2008年3月13日在《中国证券报》、《证券时报》、《上海证券报》、《证券日报》发布公告，决定于2008年3月14日起，对通过中国农业银行定期定额申购本公司以下基金的投资者给予前端申购费率优惠：广发聚富开放式证券投资基金、广发稳健增长开放式证券投资基金、广发小盘成长股票型证券投资基金、广发货币市场基金、广发聚丰股票型证券投资基金、广发策略优选混合型证券投资基金和广发大盘成长混合型证券投资基金。
（十一）本基金管理人于2008年3月17日在《中国证券报》、《证券时报》、《上海证券报》、《证券日报》发布公告，决定从2008年3月18日起在兴业银行股份有限公司、深圳平安银行、北京银行股份有限公司开通基金转换业务。
（十二）本基金管理人于2008年3月17日在《中国证券报》、《证券时报》、《上海证券报》、《证券日报》发布公告，决定从2008年3月18日起在东北证券有限责任公司、湘财证券有限责任公司和国海证券有限责任公司正式推出"开放式基金定期定额投资业务"。
（十三）本基金管理人于2008年3月24日在《中国证券报》、《证券时报》、《上海证券报》、《证券日报》发布公告，决定从2008年3月24日起在华泰证券有限责任公司正式推出以下基金的开放式基金定期定额投资业务：广发聚富开放式证券投资基金、广发稳健增长开放式证券投资基金、广发小盘成长股票型证券投资基金、广发货币市场基金、广发聚丰股票型证券投资基金、广发策略优选混合型证券投资基金和广发大盘成长混合型证券投资基金。
（十四）本基金管理人于2008年3月25日在《中国证券报》、《证券时报》、《上海证券报》、《证券日报》发布公告，决定自2008年3月26日起通过信泰证券有限责任公司代理销售以下基金：广发聚富开放式证券投资基金、广发稳健增长开放式证券投资基金、广发小盘成长股票型证券投资基金、广发货币市场基金、广发聚丰股票型证券投资基金、广发策略优选混合型证券投资基金和广发大盘成长混合型证券投资基金。
（十五）本基金管理人于2008年4月1日在《中国证券报》、《证券日报》发布公告，在清明节前的两个工作日(即4月2日、4月3日)暂停办理本基金的申购业务（含定期定额投资业务），在清明节前的三个工作日(即4月1日、4月2日、4月3日)暂停本基金作为转入方的基金转换业务，从2008年4月7日开始恢复办理本基金正常的申购业务（含定期定额投资业务）和涉及本基金作为转入方的基金转换业务。
（十六）本基金管理人于2008年4月8日在《中国证券报》、《证券时报》、《上海证券报》、《证券日报》发布公告，自2008年4月8日起增加长江证券股份有限公司为以下基金的代理销售机构：广发聚富开放式证券投资基金、广发稳健增长开放式证券投资基金、广发小盘成长股票型证券投资基金、广发货币市场基金、广发聚丰股票型证券投资基金、广发策略优选混合型证券投资基金、广发大盘成长混合型证券投资基金和广发增强债券型证券投资基金。
（十七）本基金管理人于2008年4月11日在《中国证券报》、《证券时报》、《上海证券报》、《证券日报》发布公告，决定从2008年4月11日起在北京银行股份有限公司正式推出以下基金的"开放式基金定期定额投资业务" ：广发聚富开放式证券投资基金、广发稳健增长开放式证券投资基金、广发货币市场基金、广发聚丰股票型证券投资基金、广发策略优选混合型证券投资基金、广发大盘成长混合型证券投资基金。
（十八）本基金管理人于2008年4月25日在《中国证券报》、《证券日报》发布公告，在劳动节前的两个工作日(即4月29日、4月30日)暂停办理本基金的申购业务（含定期定额投资业务），在节前的三个工作日(即4月28日、4月29日、4月30日)暂停本基金作为转入方的基金转换业务，从2008年5月5日开始恢复办理本基金正常的申购业务（含定期定额投资业务）和涉及本基金作为转入方的基金转换业务。
（十九）本基金管理人于2008年5月6日在《中国证券报》、《证券时报》、《上海证券报》、《证券日报》发布公告，决定自2008年5月6日起增加国盛证券有限责任公司为以下基金的代理销售机构：广发聚富开放式证券投资基金、广发稳健增长开放式证券投资基金、广发货币市场基金、广发聚丰股票型证券投资基金、广发策略优选混合型证券投资基金、广发大盘成长混合型证券投资基金和广发增强债券型证券投资基金。
（二十）本基金管理人于2008年5月6日在《中国证券报》、《证券时报》、《上海证券报》、《证券日报》发布公告，决定自2008年5月6日起增加国盛证券有限责任公司为以下基金的代理销售机构：广发聚富开放式证券投资基金、广发稳健增长开放式证券投资基金、广发货币市场基金、广发聚丰股票型证券投资基金、广发策略优选混合型证券投资基金、广发大盘成长混合型证券投资基金和广发增强债券型证券投资基金。
（二十一）本基金管理人于2008年5月27日在《中国证券报》、《证券时报》、《上海证券报》、《证券日报》发布公告，决定自2008年5月27日起通过瑞银证券有限责任公司代理销售以下基金：广发聚富开放式证券投资基金、广发稳健增长开放式证券投资基金、广发小盘成长股票型证券投资基金、广发货币市场基金、广发聚丰股票型证券投资基金、广发策略优选混合型证券投资基金、广发大盘成长混合型证券投资基金和广发增强债券型证券投资基金。投资者可在瑞银证券各营业网点办理以上基金的开户、申购、赎回、基金转换（不含LOF基金）和基金定期定额投资等业务。
（二十二）本基金管理人于2008年5月30日在《中国证券报》、《证券日报》发布公告，在"端午节"前的两个工作日(即6月5日、6月6日)暂停办理本基金的申购业务（含定期定额投资业务），在"端午节"前的三个工作日(即6月4日、6月5日、6月6日)暂停本基金作为转入方的基金转换业务，本基金作为转出方的基金转换业务仍照常办理。从2008年6月10日开始恢复办理本基金正常的申购业务（含定期定额投资业务）和涉及本基金作为转入方的基金转换业务。
（二十三）本基金管理人于2008年5月30日在《中国证券报》、《证券时报》、《上海证券报》、《证券日报》发布公告，决定自2008年5月30日起通过恒泰证券有限责任公司代理销售以下基金：广发聚富开放式证券投资基金、广发稳健增长开放式证券投资基金、广发小盘成长股票型证券投资基金、广发货币市场基金、广发聚丰股票型证券投资基金、广发策略优选混合型证券投资基金、广发大盘成长混合型证券投资基金和广发增强债券型证券投资基金。投资者可在恒泰证券各营业网点办理以上基金的开户、申购、赎回、基金转换（不含LOF基金）等业务。
（二十四）本基金管理人于2008年5月30日在《中国证券报》、《证券时报》、《上海证券报》、《证券日报》发布公告，决定从2008年5月30日起在中国建设银行股份有限公司开通基金转换业务。
（二十五）本基金管理人于2008年5月30日在《中国证券报》、《证券时报》、《上海证券报》、《证券日报》发布公告，决定从2008年5月30日起在中国农业银行开通基金转换业务。
（二十六）本基金管理人于2008年5月30日在《中国证券报》、《证券日报》发布公告，决定自2008年6月26日起，在中国工商银行开通广发货币市场基金的利添利"T+0"快速赎回业务。
（二十七）本基金管理人于2008年6月26日在《中国证券报》、《证券时报》、《上海证券报》发布公告，决定自2008年6月26日起通过宁波银行股份有限公司代理销售以下基金：广发聚富开放式证券投资基金、广发稳健增长开放式证券投资基金、广发货币市场基金、广发聚丰股票型证券投资基金、广发策略优选混合型证券投资基金、广发大盘成长混合型证券投资基金、广发增强债券型证券投资基金以及广发核心精选股票型证券投资基金。
（二十八）报告期内本基金聘请的会计师事务所没有发生变更。
（二十九）本基金的基金管理人、基金托管人涉及托管业务机构及其高级管理人员没有受到任何处罚。
（三十）本基金于本报告期累计实现收益23,696,798.35元，其中以红利再投资方式结转入实收基金18,932,080.52元，赎回款中包含已分配未支付收益4,310,095.85元，计入应付收益科目454,621.98元。
（三十一）本报告期内，基金租用证券公司专用席位的情况：
1、各席位券商股票、国债及回购交易和佣金情况如下：
金额单位：人民币元
券商名称 席位数量 债券回购成交金额 占成交
总额比例 支付佣金 占佣金
总量比例
广发证券股份有限公司 1 5,178,300,000.00 100% - -
合 计 1 5,178,300,000.00 100% - -
2、交易席位变更情况：
本报告期内，本基金未发生席位变更。

广发基金管理有限公司
2008年八月二十五日