添富货币A：2008年第3季度报告

　　汇添富货币市场基金2008年第3季度报告

　　2008年9月30日

　　基金管理人：汇添富基金管理有限公司

　　基金托管人：上海浦东发展银行股份有限公司

　　报告送出日期：2008年10月21日

　　§1 重要提示

　　基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

　　基金托管人上海浦东发展银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2008年10月17日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

　　基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。

　　基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。

　　本报告中财务资料未经审计。

　　本报告期自2008年7月1日起至9月30日止。

　　§2 基金产品概况

　　基金简称 添富货币

　　基金运作方式 契约型开放式基金

　　基金合同生效日 2006年3月23日

　　报告期末基金份额总额 4,896,198,472.49份

　　投资目标 力求在本金稳妥和基金资产高流动性的前提下，追求超过业绩比较基准的投资收益。

　　投资策略 本基金将结合宏观分析和微观分析制定投资策略，力求在满足安全性、流动性需要的基础上实现更高的收益率。

　　业绩比较基准 银行一年期定期存款的税后利率：（1－利息税率）×银行一年期定期储蓄存款利率。

　　风险收益特征 本货币市场基金是具有较低风险、中低收益、流动性强的证券投资基金品种。

　　基金管理人 汇添富基金管理有限公司

　　基金托管人 上海浦东发展银行股份有限公司

　　下属两级基金的基金简称 添富货币A级 添富货币B级

　　下属两级基金的交易代码 519518 519517

　　报告期末下属两级基金的份额总额 376,215,974.27份 4,519,982,498.22份

　　§3 主要财务指标和基金净值表现

　　3.1 主要财务指标

　　单位： 人民币元

　　主要财务指标 A级基金报告期（2008年7月1日-2008年9月30日） B级基金报告期（2008年7月1日-2008年9月30日）

　　1.本期已实现收益 1,603,582.85 13,133,090.69

　　2.本期利润 1,603,582.85 13,133,090.69

　　3.期末基金资产净值 376,215,974.27 4,519,982,498.22

　　注：本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益，由于货币市场基金采用摊余成本法核算，因此，公允价值变动收益为零，本期已实现收益和本期利润的金额相等。

　　3.2 基金净值表现

　　3.2.1 本报告期基金份额净值收益率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

　　分级基金 阶段 净值收益率① 净值收益率标准差② 业绩比较基准收益率③ 业绩比较基准收益率标准差④ ①-③ ②-④

　　A级基金 本报告期 0.6878% 0.0015% 0.9886% 0.0000% -0.3008% 0.0015%

　　B级基金 本报告期 0.7482% 0.0015% 0.9886% 0.0000% -0.2404% 0.0015%

　　注：本基金收益分配按月结转份额

　　3.2.2自基金合同生效以来基金累计净值收益率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较

　　自基金合同生效以来汇添富货币市场A级基金累计净值收益率与业绩基准收益率历史走势对比图（2006.3.23-2008.9.30）

　　自基金分级以来汇添富货币市场B级基金累计净值收益率与业绩基准收益率历史走势对比图（2007.5.22-2008.9.30）

　　注：本基金建仓期为本《基金合同》生效之日（2006年3月23日）起6个月，建仓期结束时各项资产配置比例符合合同约定。

　　§4 管理人报告

　　4.1 基金经理（或基金经理小组）简介

　　姓名 职务 任本基金的基金经理期限 证券从业年限 说明

　　任职日期 离任日期

　　王珏池 本基金的基金经理、汇添富增强收益债券型证券投资基金的基金经理。 2006年3月23日 － 14年 国籍：中国。学历：澳门科技大学管理学硕士。相关业务资格：证券投资基金从业资格。从业经历：曾任申银万国证券股份有限公司固定收益总部投资部经理。2005年4月加入汇添富基金管理有限公司任交易主管，2006年3月23日至今任汇添富货币市场基金的基金经理、2008年3月6日至今任汇添富增强收益债券型证券投资基金的基金经理。

　　4.2 报告期内本基金运作遵规守信情况说明

　　本基金管理人在本报告期内严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》及其他相关法律法规、证监会规定和本基金合同的约定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益，无损害基金持有人利益的行为。本基金无重大违法、违规行为，本基金投资组合符合有关法规及基金合同的约定。

　　4.3 公平交易专项说明

　　4.3.1 公平交易制度的执行情况

　　本基金管理人已依据中国证监会《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》建立起健全、有效、规范的公平交易制度体系和公平交易机制，涵盖了各投资组合、各投资市场、各投资标的，贯穿了授权、研究分析、投资决策、交易执行、业绩评估全过程，并通过分析报告、监控、稽核保证制度流程的有效执行。

　　4.3.2 本投资组合与其他投资风格相似的投资组合之间的业绩比较

　　本基金为货币市场基金，截止报告期，与本基金管理人旗下其他基金投资组合风格不同。

　　4.3.3 异常交易行为的专项说明

　　报告期内，公司公平交易制度执行情况良好，未发生任何异常交易行为。

　　4.4 报告期内基金的投资策略和业绩表现说明

　　报告期内，国际环境发生重大变化，美国次贷危机愈演愈烈，全球经济继续调整格局。受其影响，国内经济数据不容乐观，PPI维持高位运行，而CPI则开始逐渐回落；新增贷款增长幅度下降，企业景气指数回落。总体而言，报告期内通胀压力有所缓解，经济景气程度进一步下降。

　　由于预期宏观调控有望放松，三季度债券市场投资环境明显转暖，特别是9月份央行宣布降低"双率"后，做多的情绪被彻底点燃，债券市场快速上涨，中长期品种上升幅度创近年之最，收益率曲线出现的明显的扁平化态势，甚至出现了收益率曲线的"倒挂"现象。债券市场的剧烈变化明显地影响了货币市场各期限的债券收益率变化。总体上，货币市场收益率曲线出现了以一年期央票为基准的扁平化趋势。

　　报告期内，本基金延长了组合久期，至报告期末，组合剩余期限为172天，同时，保持了企业短期融资券的比例稳定，维持在20.67％。基于经济周期回落背景下控制信用风险的需要，我们提高了对企业短期融资券的信用标准，坚持选择高品质的企业债进行组合投资。

　　未来一定时间内国际环境仍处在剧烈动荡中，不确定因素很多。为保持经济平稳增长，预计宏观调控有望继续放松，存款准备金率仍有下调的空间，但央行仍将通过公开市场操作维持必要的流动性调节，以控制货币供应量的合理增长。对于货币市场而言，预计四季度将保持相对平稳的态势，一年期央票收益率的变化是主导市场利率定位的主要因素。而四季度以银行为主的金融机构在年末进行资金头寸调节的因素可能导致资金面呈现稳中趋紧的变化趋势，并给货币市场收益率带来一定的波动。短期融资券可能继续保持较大的发行量，其中，优质的企业短期融资券将得到市场青睐。

　　基金管理人将在四季度保持较高的组合剩余期限，以子弹型组合配置为宜，提高一年期债券的投资比例，同时继续选择优质的企业短期融资券进行投资，以提高组合收益。

　　§5 投资组合报告

　　5.1 报告期末基金资产组合情况

　　序号 项目 金额（元） 占基金总资产的比例（%）

　　1 固定收益投资 4,779,126,397.27 93.60

　　其中：债券 4,779,126,397.27 93.60

　　资产支持证券 - -

　　2 买入返售金融资产 300,000,810.00 5.88

　　其中：买断式回购的买入返售金融资产 - -

　　3 银行存款和结算备付金合计 12,592,850.94 0.25

　　4 其他资产 14,029,569.95 0.27

　　5 合计 5,105,749,628.16 100.00

　　5.2 报告期债券回购融资情况

　　序号 项目 金额(元) 占基金资产净值的比例（％）

　　1 报告期内债券回购融资余额 2,772,793,113.80 1.16

　　其中：买断式回购融资 - -

　　2 报告期末债券回购融资余额 197,999,583.00 4.04

　　其中：买断式回购融资 - -

　　注：报告期内债券回购融资余额占基金资产净值的比例为报告期内每日融资余额占资产净值比例的简单平均值。

　　债券正回购的资金余额超过基金资产净值的20%的说明

　　在本报告期内本货币市场基金债券正回购的资金余额未超过资产净值的20%。

　　5.3 基金投资组合平均剩余期限

　　5.3.1 投资组合平均剩余期限基本情况

　　项目 天数

　　报告期末投资组合平均剩余期限 172

　　报告期内投资组合平均剩余期限最高值 179

　　报告期内投资组合平均剩余期限最低值 106

　　报告期内投资组合平均剩余期限超过180天情况说明

　　在本报告期内本货币市场基金投资组合平均剩余期限未超过180天。

　　5.3.2 报告期末投资组合平均剩余期限分布比例

　　序号 平均剩余期限 各期限资产占基金资产净值的比例（%） 各期限负债占基金资产净值的比例（%）

　　1 30天以内 8.60 4.04

　　其中：剩余存续期超过397天的浮动利率债 0.58 -

　　2 30天(含)-60天 16.90 -

　　其中：剩余存续期超过397天的浮动利率债 - -

　　3 60天(含)-90天 2.84 -

　　其中：剩余存续期超过397天的浮动利率债 0.61 -

　　4 90天(含)-180天 35.58 -

　　其中：剩余存续期超过397天的浮动利率债 - -

　　5 180天(含)-397天（含） 40.07 -

　　其中：剩余存续期超过397天的浮动利率债 - -

　　合计 103.99 4.04

　　5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合

　　序号 债券品种 摊余成本（元） 占基金资产净值比例（％）

　　1 国家债券 - -

　　2 央行票据 3,112,870,134.66 63.58

　　3 金融债券 615,656,991.83 12.57

　　其中：政策性金融债 615,656,991.83 12.57

　　4 企业债券 28,635,957.74 0.58

　　5 企业短期融资券 1,011,975,014.67 20.67

　　6 其他 9,988,298.37 0.20

　　7 合计 4,779,126,397.27 97.61

　　8 剩余存续期超过397天的浮动利率债券 58,352,318.88 1.19

　　5.5报告期末按摊余成本占基金资产净值比例大小排名的前十名债券投资明细

　　序号 债券代码 债券名称 债券数量(张) 摊余成本（元） 占基金资产净值比例（％）

　　1 0801031 08央票31 5400000 530,439,847.93 10.83

　　2 0801093 08央票93 3600000 358,578,165.41 7.32

　　3 0801016 08央票16 3000000 295,863,653.80 6.04

　　4 0801025 08央票25 2800000 275,574,859.41 5.63

　　5 080415 08农发15 2700000 269,948,575.79 5.51

　　6 0801028 08央票28 2500000 245,759,037.27 5.02

　　7 0801034 08央票34 2300000 225,797,854.85 4.61

　　8 0881137 08鞍钢CP01 2000000 200,878,782.65 4.10

　　9 0881176 08南电CP01 2000000 200,761,660.64 4.10

　　10 0801088 08央票88 2000000 199,464,653.66 4.07

　　5.6 "影子定价"与"摊余成本法"确定的基金资产净值的偏离

　　项目 偏离情况

　　报告期内偏离度的绝对值在0.25(含)-0.5%间的次数 -

　　报告期内偏离度的最高值 0.10%

　　报告期内偏离度的最低值 -0.21%

　　报告期内每个工作日偏离度的绝对值的简单平均值 0.09%

　　5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资明细

　　本基金本报告期末未持有资产支持证券。

　　5.8 投资组合报告附注

　　5.8.1基金计价方法说明

　　本基金估值采用摊余成本法计价，即估值对象以买入成本列示，按票面利率或商定利率每日计提利息，并考虑其买入时的溢价与折价在其剩余期限内平均摊销。

　　5.8.2本报告期内货币市场基金持有剩余期限小于397天但剩余存续期超过397天的浮动利率债券，不存在该类浮动利率债券的摊余成本超过当日基金资产净值的20％的情况。

　　5.8.3报告期内本基金投资的前十名证券的发行主体没有被监管部门立案调查或在报告编制日前一年内受到证监会、证券交易所公开谴责、处罚的情况。

　　5.8.4 其他资产构成

　　序号 名称 金额（元）

　　1 存出保证金 250,000.00

　　2 应收证券清算款 -

　　3 应收利息 13,779,569.95

　　4 应收申购款 -

　　5 其他应收款 -

　　6 待摊费用 -

　　7 其他 -

　　8 合计 14,029,569.95

　　§6 开放式基金份额变动

　　单位：份

　　分级基金 A级基金 B级基金

　　报告期期初基金份额总额 249,624,017.13 467,991,597.56

　　报告期期间基金总申购份额 545,796,408.61 5,830,204,167.91

　　报告期期间基金总赎回份额 419,204,451.47 1,778,213,267.25

　　报告期期末基金份额总额 376,215,974.27 4,519,982,498.22

　　§7 备查文件目录

　　7.1 备查文件目录

　　1、 中国证监会批准汇添富货币市场基金募集的文件；

　　2、 《汇添富货币市场基金基金合同》；

　　3、 《汇添富货币市场基金托管协议》；

　　4、 《上海浦东发展银行证券交易资金结算协议》；

　　5、 基金管理人业务资格批件、营业执照；

　　6、 报告期内汇添富货币市场基金在指定报刊上披露的各项公告；

　　7、 中国证监会要求的其他文件。

　　7.2 存放地点

　　上海市富城路99号震旦国际大楼21楼 汇添富基金管理有限公司

　　7.3 查阅方式

　　投资者可于本基金管理人办公时间预约查阅，或登录基金管理人网站www.99fund.com查阅，还可拨打基金管理人客户服务中心电话：400-888-9918查询相关信息。

　　汇添富基金管理有限公司

　　2008年10月21日